上海有家知名的新能源汽車公司，他們的車不僅駛進世博園，還在不少公交線路上發揮作用。有一次，為了接一筆5000萬元的合同，提出4000萬元貸款需求用于資金周轉。銀行一聽嚇了一跳，賺5000萬元借4000萬元，這不是“空手套白狼”？

企業負責人感嘆，公司的技術實力沒話說，可是一碰到銀行，為何總是“無話可說”，無法展示出自己最符合銀行“胃口”的那一面？與第一篇調查中提到的寶利納公司一樣，他們覺得需要有一個“中間人”，幫忙和銀行對話。

事實上，銀行、企業、政府職能部門這樣的科技金融三元結構并非新事，難的是如何找到三方利益和關注點的交集。這其中，“中間人”的作用至關重要。

太“前”太“后”都不行

退休前擔任上海市科技創業中心副主任的韓明遠，見證了過去十年里“中間人”的角色如何從幼稚走向成熟。

1996年創業中心曾拿出1000萬元存到某銀行，以此作為給銀行的“定心丸”，希望后者能將存款放大七八倍，用于向中小企業發放貸款。幾年后，創業中心又把自己的辦公大樓抵押給國家開發銀行，后者拿出4億元的授信額度，以統貸統還的形式，陸續向科技型中小企業發放了30多筆貸款。盡管這些貸款現在都已還清，且沒有一筆壞賬，但客觀來說，這兩次探索，作為承擔政府延伸職能的創業中心，有點“沖得太前”。

一方面，事業單位拿自己的大樓作為銀行抵押是否合理值得商榷，另一方面，創業中心還承擔起銀行信貸員的角色，從前期審查到后期監管一肩挑，承擔很大風險。至于銀行，不必承擔風險，但是積極性也不是很高。

如果保守行事，又會帶來另一種消極結果。上海市科技創業中心資金服務部部長朱文龍也做了多年相關工作。他記得剛開始與銀行對接，只是給對方一張列表，上面有50家企業的名稱和聯系方式。信貸員打了一通電話才發現，其中約1/3的企業根本沒有貸款需求。一來二去，銀行方面又冷了心。

了解企業是強項

在科技金融三元結構中，“中間人”究竟該如何站位？從自身定位來講，創業中心管理著全市70多家創業孵化器，掌握著上千家科技型中小企業的詳細情況。了解企業是他們的強項，而這恰恰是銀行最薄弱之處。兩相結合，不就是“中間人”最該做的事？

銀行方面傳來的信息進一步證實了創業中心的猜想。浦發銀行上海分行科技企業服務中心負責人說，之前的確擔心過中小企業的還款能力和信用問題，但實際操作后發現，科技企業并沒那么可怕。關鍵有兩點:一是設計符合其特點的金融產品，二是有科技部門扎實的基礎工作“撐腰”，掌握企業真實情況。

浦發銀行上海分行科技企業服務中心曾做過一個課題，分析以“科技小巨人”企業為代表的科技型中小企業在金融危機中的表現。結果發現，1/3在危機中逆勢生長，有1/3未受較大影響。與其說中小企業貸款風險大，不如說他們有更強的抗危機能力，潛藏著更大的發展空間。

種種現象表明，銀行對于向中小企業發放貸款的態度正在發生微妙變化。對于銀行來說，有國資背景的大企業固然人人愛。但是相比于全國1000多家銀行的數量，大型國企數量有限，且大多數已有固定的合作者。后來者如想加入競爭，就算把基準利率下降10％也未必能換取上談判桌的機會。另一方面，民間借貸利息最高可達本金的30％—40％，相比之下如果銀行在基準利率上適當上浮，中小企業還是愿意來銀行借款。如果企業成長得好，將給銀行帶來存款利率回報，以及發債、發券、離岸賬戶管理等多種中間業務收入。按照這一思路，高質量的科技型中小企業，應該很“對”銀行胃口。

把優點譯成“金融語言”

前面提到的那家新能源汽車公司，后來找到了朱文龍所在的上海市科技創業中心。朱文龍和同事們調查后發現，該公司在業內名氣頗高，產品屬節能減排領域，符合國家倡導方向，最關鍵的是該公司有固定資產，可以申請基建貸款。在給銀行的推薦意見上，朱文龍這樣寫道:“有固定資產抵押，不怕壞賬；產業方向符合國家導向，又能經常接到政府大項目，發展潛力可觀。建議適當延長還款期限，給企業時間。”最終，三年期的基建貸款成功獲批。

如今，創業中心運作著多個科技金融品種，“科貸通”和“小巨人信用貸”是比較成熟的，其中“小巨人信用貸”已向81家企業成功發放超過4.5億元貸款。最新推出的“成果轉化項目信用貸”，反響也不錯。盡管針對的企業發展程度不同，與之合作的銀行也各有交叉，創業中心在其中發揮的功能始終沒變。對于企業，他們要將其“適度包裝”，把企業優點翻譯成銀行能理解、有感覺的金融語言；對于銀行，他們要盡職盡責地對企業進行前期審查，除了實地考察確保材料真實性，還要重點關心企業的還款能力。

在三元結構中，企業是相對最弱勢的一方。因此，成功的科技金融模式，應該能讓企業在銀行面前展示出自己最好的那一面。當然，展示企業最好的一面并不等于弄虛作假。為了確保信息公開透明，上海科技金融信息服務平臺日前已上線試運行，每家企業的貸款需求和自身特點悉數列出。同時，這一平臺也會延伸到線下，多家銀行形成類似“俱樂部”，定期從數據庫中發掘客戶。多家銀行一起選，客觀上也形成競爭機制，促使銀行更積極地做好科技金融服務。